Finanzierungsarten

Wer sich auf die Suche nach einem Baukredit begibt, sollte zuerst einmal wissen, welche Art von Kredit am besten zu seiner Baufinanzierung passt. Baukredite lassen sich in verschiedene Typen unterteilen, die sich im Grunde nur der Art und Weise der Tilgung und Verzinsung nach unterscheiden. Kredit Magazin stellt Ihnen im Folgenden die vier am weitesten verbreiteten Arten von Baukredit vor:

Annuitätendarlehen

Das Annuitätendarlehen ist gewissermaßen der „klassische“ Baukredit und wird von allen Finanzierungsarten am häufigsten genutzt. Sein Namen hat das Annuitätendarlehen von den gleich bleibenden Jahresleistungen – Annuitäten genannt -, die der Kreditnehmer hierbei an den Kreditgeber zahlt. Diese Zahlungen verändern ihre Höhe nicht, nur ihre Zusammensetzung variiert. So setzt sich jede Jahresleitung aus einem Zins- und einem Tilgungsanteil zusammen. Während der Zinsanteil in voller Höhe an die Bank geht, wird der Tilgungsanteil zur Abzahlung des restlichen Baukredits eingesetzt. Diese Restschuld verringert sich mit jeder Tilgungszahlung; da die Zinsen jedoch prozentual auf den verbleibenden Baukredit berechnet werden, wird auch der Zinsanteil der Annuität mit der Zeit geringer. Dafür steigt im Gegenzug der Tilgungsanteil, weil die Gesamthöhe der Jahresleistung ja konstant bleibt.

Ihr Vorteil: Obwohl die Raten für den Baukredit gleich bleiben, beschleunigt sich die Tilgung mit jeder Zahlung. Weil der Zinsanteil beständig schrumpft, sparen Sie außerdem immer mehr Geld. Der Gesamtpreis für Ihre Baufinanzierung fällt geringer aus.

Tilgungsdarlehen

Bei einem Tilgungsdarlehen wird im Gegensatz zum Annuitätendarlehen die Höhe der Raten nicht festgesetzt. Stattdessen wird eine konstante Tilgungsleistung vereinbart – über einen vertraglich festgelegten Zeitraum, unter Umständen sogar über die gesamte Vertragslaufzeit. Auch beim Tilgungsdarlehen setzen sich also die Raten aus einem Tilgungsanteil und den anfallenden Zinsen zusammen. Zwar nimmt die Höhe des Zinsanteils auch hier mit der Zeit ab. Da sich der Tilgungsanteil jedoch nicht verändert, sinkt die Restschuld in geringerem Maße als bei einem Annuitätendarlehen.

Ihr Vorteil: Durch den kontinuierlich sinkenden Zinsanteil, sparen Sie auch hier viel Geld. Außerdem verringert sich mit fortschreitender Rückzahlung die Höhe der Raten – die finanzielle Belastung nimmt mit der Zeit ab.

Endfälliges Darlehen

Einen Kredit, der erst am Ende seiner Laufzeit zurückgezahlt wird, bezeichnet man als endfälliges Darlehen. Dabei kann es sich um festverzinsliche Darlehen handeln oder um Baukredite mit variablem Zinssatz. Entscheidend ist, dass während der vertraglich vereinbarten Laufzeit ausschließlich Zinsen an die Bank abgeführt werden. Die Höhe dieser Zahlungen bleibt natürlich konstant, da sich die Restschuld nicht wie beim Tilgungsdarlehen oder beim Annuitätendarlehen verringert. Sinnvoll ist ein endfälliges Darlehen etwa in Kombination mit einem Bauspardarlehen, das zum Laufzeitende zuteilungsreif wird. In diesem Fall lässt sich der endfällige Baukredit durch die Bausparsumme tilgen.

Ihr Vorteil: Durch die zeitversetzte Rückzahlung fällt die monatliche Belastung bei einem endfälligen Darlehen minimal aus. Zudem können Sie die ersparten Tilgungsbeträge während der Laufzeit des Darlehens etwa in einem Investmentfond anlegen, dessen erwartete Rendite über dem Zinssatz liegt. In diesem Fall erzielen Sie unter Umständen noch einen leichten Gewinn.

Cap-Darlehen

Während es sich bei Annuitätendarlehen und Tilgungsdarlehen in der Regel um festverzinsliche Kredite handelt, ist das Cap-Darlehen ein Baukredit mit einem variablen Zinssatz. Das bedeutet, dass der Zinssatz von der Bank an Schwankungen des Zinsmarktes angepasst wird. Allerdings wird der Zinssatz nach oben begrenzt. Ein vertraglich vereinbarter Höchstsatz – der so genannte Cap – verhindert, dass die Zinsen einen bestimmten Prozentsatz übersteigen. Auf Wunsch kann auch eine Untergrenze für den Zinssatz vereinbart werden; beides ist allerdings kostenpflichtig.

Ihr Vorteil: Aufgrund der variablen Zinsen profitieren Sie von Verbesserungen der Leitzinsen auf dem Markt, was über die lange Zeit, die ein Baukredit meist läuft, zu beträchtlichen Einsparungen ausmachen kann. Natürlich sind auch Zinsschwankungen nach oben möglich, doch der vereinbarte Cap bewahrt Sie davor, dass die Zinsen ins Uferlose steigen.